Publikace detail

The Importance of Operational Risk Modeling for Economic Capital Management in Banking

Autoři: Chalupka Radovan | Teplý Petr | Černohorský Jan

Rok: 2010

Druh publikace: článek ve sborníku

Název zdroje: Struktural and Regional Impacts of Financial Crises

Název nakladatele: Slezská univerzita v Opavě

Místo vydání: Karviná

Strana od-do: 689-712

Tituly:

Jazyk	Název	Abstrakt	Klíčová slova
cze	Význam operačně rizikového modelu pro ekonomicko kapitálový management v bankovnictví	Tato práce se zaměřuje na modelování reálných provozních dat anonymní středoevropské banky. Využili jsme dva hlavní přístupy popsané v literatuře: Přístup ztráty distribuce a Teorie extrémních hodnot, ve kterých jsme použili dvě metody odhadu - standardní maximální pravděpodobnost odhadu a metoda odhadu pravděpodobnosti vážených momentů (PWM). Naše výsledky ukázaly důležitost modelu operačního rizika údajů, jak je doložena mnoha vědci. Navíc, náš výzkum ukázal, že PWM je naprosto konzistentní, pokud data jsou omezena tak, aby byla schopna poskytnout přiměřené a konzistentní odhady základního kapitálu. Náš výsledek ukazuje, že při použití pokročilého přístupu k měření (AMA) spíše než přístupu základního ukazatele (BIA) používané v Basel II, může sledovaná banka ušetřit cca 6-7 % svého kapitálového požadavku na operační riziko.	riziko;ekonomický kapitál;banka;teorie extrémní hodnoty;metoda odhadu pravděpodobnosti vážených momentů
eng	The Importance of Operational Risk Modeling for Economic Capital Management in Banking	This paper focuses on modeling the real operational data of an anonymous Central European Bank. We have utilized two main approaches described in the literature: the Loss Distribution Approach and Extreme Value Theory, in which we have used two estimation methods - the standard maximum likelihood estimation method and the probability weighted moments (PWM). Our results proved a heavy-tailed pattern of operational risk data as documented by many researchers. Additionally, our research showed that the PWM is quite consistent when the data is limited as it was able to provide reasonable and consistent capital estimates. Our result show that when using the Advanced Measurement Approach (AMA) rather than the Basic Indicator Approach (BIA) used in Basel II, the researched bank might save approx. 6-7% of its capital requirement on operational risk.	risk;economic capital;bank;theory of extreme values;method of estimating the probability weighted moments

Search

Přihlášení pro studenty

Přihlášení pro zaměstnance

Publikace detail

Ústavy

Pracoviště

Jak nás najdete?

Služby

Často hledáte