Login for students

Login for employees

Publication detail

Evaluation of probability of market strategy profitability using PCA method
Authors: Koťátková Stránská Pavla | Heckenbergerová Jana
Year: 2017
Type of publication: článek ve sborníku
Name of source: International Days of Statistics and Economics : conference proceedings
Publisher name: Melandrium
Place: Slaný
Page from-to: 752-760
Titles:
Language Name Abstract Keywords
cze Vyčíslení pravděpodobnosti zisku dané investiční strategie s použitím PCA metody Hlavní analýza komponent (PCA) je běžně používaná a velmi účinná metoda pro zjednodušení vícerozměrných dat. V předkládaném příspěvku je však využívána novým způsobem. Popsaná metodika poskytuje tabulky pravděpodobnosti ziskovosti investiční strategie. Hodnoty prvních dvou hlavních složek jsou využity při vyčíslení podmíněné pravděpodobnosti. Výsledné tabulky pravděpodobnosti mohou pomoci odhalit nákupní signály pro ziskové obchodní příležitosti nebo mohou upozornit na vysokou finanční ztrátu. Celá metodika je testována na případové studii, která používá jednoroční datový soubor akcií L-3 Communications Holding (1. srpna 2014 - 14. srpna 2015). Zisk; Podmíněná Pravděpodobnost; Analýza Hlavních Komponent (PCA)
eng Evaluation of probability of market strategy profitability using PCA method Principal component analysis (PCA) is a commonly used and very powerful method for simplification of multivariate data. In the presented contribution, it is, however, utilized in a novel way. The methodology described in the paper provides tables of probabilities of market strategy profitability. Values of the first two principal components are utilized in evaluation of conditional probability. The resulting probability tables can help to detect buying signals for profitable trade opportunities or can provide a warning against a high financial loss. A time period of two weeks before an actual buying signal is analyzed. After one week of holding, the share is sold and the resultant relative price differences determine the group of profitability (high profit, profit, loss, high loss). For each group, tables of occurrences and conditional probabilities are evaluated using the PCA method. The whole methodology is tested on a case study that takes in account one year long dataset (1st Aug 2014 – 14th Aug 2015) of L-3 Communications Holding shares. Profitability; Conditional Probability; Principal Component Analysis

Map

en.mapy.cz

Services

Popular Links

© 2023 University of Pardubice, Studentská 95, 532 10 Pardubice 2
Phone: +420 466 036 111, 466 036 112, 466 036 113
Webmaster, RSS
Data box ID: f5vj9hu
Accessibility Statement
CC BY-NC-ND 4.0Creative CommonsAttributionNonCommercialNoDerivatives