Login for students

Login for employees

Publication detail

A comparison of Lee-Carter and Cairns-Blake-Dowd stochastic mortality models
Authors: Gogola Ján
Year: 2014
Type of publication: článek ve sborníku
Name of source: Mathematical Methods in Science and Mechanics, Proceedings of the 16-th International Conference on Mathematical Methods, Computational Techniques and Intelligent Systems (MAMECTIS´14)
Publisher name: WSEAS Press
Place: Atény
Page from-to: 130-134
Titles:
Language Name Abstract Keywords
cze Porovnaní Lee-Carter a Cairns-Blake-Dowd stochastických modelů úmrtnosti Pojišťovny jsou ovlivněny mnoha různými druhy rizik. V případě životního pojištění existují dvě hlavní rizika: investiční riziko a demografické riziko. Demogefické riziko lze rozdělit na pojistné riziko v důsledku náhodné odchylky počtu úmrtí v důsledku s jejich očekávanou hodnotou, a rizika dlouhověkosti vyplývající ze zlepšení míry úmrtnosti. Byly vyvinuty mnoha stochastických modelů pro analýzu zlepšování úmrtnosti. Tento článek se zaměřuje na Lee-Carter a Cairns-Blake-Dowd model. Používáme údaje o úmrtí mužů a expozice pro Českou republiku z úmrtnostní databázi. Napíšeme kód spojený v programu v R. V tomto článku navrhujeme model CBD jako indikátor rizika dlouhověkosti. Indikátor obsahuje pouze dvě sady čísel, a z nichž každý je snadno interpretovatelný a společně říká, jak úmrtnost u různých věkových kategorií se mění s časem. Má vlastnost nemennosti historie při zavedení nových dat. úmrtnost, Lee-Carterův model, Cairns-Blake-Dowdův model, predikce, R program, intenzita úmrtnosti
eng A comparison of Lee-Carter and Cairns-Blake-Dowd stochastic mortality models Insurance companies are affected by many different kinds of risks. In the case of life insurance there are two main risks: the investment risk and the demographic risk. The latter can be split into insurance risk due to the random deviation of the number of deaths from its expected value, and longevity risk deriving from the improvement in mortality rates. Numbers of stochastic models have been developed to analyse the mortality improvement. This paper focuses on Lee-Carter and Cairns-Blake-Dowd models. We use data on male’s deaths and exposures for the Czech Republic from the Human Mortality Database. We write the code associated with models in R. In this paper we propose using the CBD model as a longevity risk indicator. The indicator contains only two set of numbers, and , each of which is readily interpretable and they together tell how mortality rates at different ages change with time. It has the new-data invariant property. Mortality, Lee-Carter, Cairns-Blake Dowd model, forecasting, R language, force of mortality

Map

en.mapy.cz

Services

Popular Links

© 2023 University of Pardubice, Studentská 95, 532 10 Pardubice 2
Phone: +420 466 036 111, 466 036 112, 466 036 113
Webmaster, RSS
Data box ID: f5vj9hu
Accessibility Statement
CC BY-NC-ND 4.0Creative CommonsAttributionNonCommercialNoDerivatives